Паевые инвестиционные фонды довольно прозрачны. Вы можете легко узнать, какие акции находятся во взаимном фонде, выполнив поиск в Интернете. Многие финансовые сайты перечисляют хранение средств. На этих сайтах публикуется цена акции, которую часто называют единицей, и вы можете легко найти ее, если также воспользуетесь дисконтным онлайн-брокером.
Сделки взаимного фонда могут быть предметом различных сборов и платежей. Некоторые фонды несут комиссию или нагрузку с продаж, то есть комиссионные, которые вы платите за покупку или продажу акций в фонде, аналогично уплате комиссии при торговле акциями. Это могут быть авансовые платежи (предварительная нагрузка) или сборы, которые вы платите при продаже акций (условный отсроченный налог с продаж).
Чистая стоимость активов
Самый простой способ узнать цену паевого инвестиционного фонда - посмотреть на его чистую стоимость. NAV - это общая стоимость активов взаимного фонда, за вычетом всех его обязательств. Многие паевые инвестиционные фонды используют это число для определения цены транзакционных паев фонда. Когда вы покупаете и продаете взаимные фонды, вы обычно делаете это в NAV.
Изменения в чистой стоимости активов
Для большинства взаимных фондов NAV рассчитывается ежедневно, поскольку портфель взаимного фонда состоит из множества различных акций. Поскольку каждая из этих акций может часто меняться в цене в течение дня, точную стоимость взаимного фонда определить сложно. Таким образом, компании взаимных фондов решили оценивать свой портфель один раз в день, и каждый день это цена, по которой инвесторы должны покупать и продавать взаимный фонд. Точная методика оценки может варьироваться от фонда к фонду, поскольку некоторые могут использовать среднее из последних трех торгуемых цен. Однако все взаимные фонды устанавливают оценку своих чистых активов один раз в день.
Ваша фактическая цена
Когда вы покупаете или выкупаете паевой инвестиционный фонд, вы совершаете сделки напрямую с фондом, тогда как с биржевыми фондами и акциями вы торгуете на вторичном рынке, согласно Fidelity Investments. В отличие от акций и ETF, взаимные фонды торгуют только один раз в день, после закрытия рынков в 16:00 по восточному времени. Если вы вводите сделку для покупки или продажи акций взаимного фонда, ваша сделка будет исполнена по следующей доступной стоимости чистых активов, которая рассчитывается после закрытия рынка и обычно проводится к 18:00 по восточному времени. Эта цена может быть выше или ниже, чем NAV закрытия предыдущего дня.
Как получить желаемую цену
В случае биржевого фонда (ETF), который является индексным фондом, который торгует как акция, NAV сначала определяется так же, как и для акций. Покупатели и продавцы делают ставки на акции, и цена растет и падает с каждым мгновением. Вы можете разместить лимитный ордер, и он будет выполнен, когда цена акции ETF будет ниже или ниже вашей лимитной цены.
Следует отметить, что ETF не является взаимным фондом. Они похожи в том, что оба инвестора объединяют деньги для покупки акций, но акции ЕФО торгуются как акции, что означает, что цена будет быстро меняться.
Суть
Хотя цену взаимного фонда легко найти, правда в том, что никто не знает, сколько он будет стоить, когда будет исполнен ваш заказ на покупку. На следующий день вы узнаете, для чего вы его купили. Единственный способ получить желаемую цену - это купить биржевой фонд вместо взаимного фонда.
