Чарльз Шваб обзор интеллектуальных портфелей

Важный

25 ноября 2019 года Чарльз Шваб объявил о выкупе интернет-брокера TD Ameritrade. Ожидается, что сама сделка будет завершена во второй половине 2020 года, и в то же время обе фирмы будут работать автономно. Schwab ожидает, что слияние ее платформ и сервисов произойдет в течение трех лет после закрытия сделки.

Чарльз Шваб запустил предложение интеллектуальных портфелей в 2015 году и произвел сенсацию благодаря своей бесплатной консультационной службе с минимальными инвестициями в 5000 долларов. Ранее в этом году фирма запустила сервис премиум-класса, который предоставляет своим клиентам неограниченный доступ к индивидуальному руководству от сертифицированного специалиста по финансовому планированию, который может разработать индивидуальный план действий за плату за установку в размере 300 долларов плюс ежемесячная плата в размере 30 долларов. Минимальная сумма вложения на премиум-сервис составляет 25 000 долларов. Этот обзор и наш рейтинг сфокусированы на стандартном предложении, но мы также рассмотрим некоторые атрибуты премиального продукта.

Служба Schwab создает портфель, выбранный из 53 биржевых фондов (ETF) по 20 классам активов, включая товары. Немногие из других робо-консультантов предлагают доступ к товарному ETF. Часть вашего портфеля, обычно от 8% до 10%, остается в наличных деньгах, что является одним из способов, которыми Schwab зарабатывает деньги, не взимая платы за управление. Другими источниками дохода компании являются комиссионные за управление фондами ETF Schwab, находящимися в портфеле, и рыночные центры, выполняющие торговые заказы ETF.

Стандартная учетная запись дает вам доступ к инвестициям профессионалов, хотя и не выделенный планировщик. Ваш портфель контролируется ежедневно и перебалансируется по мере необходимости, чтобы учесть любое отклонение от идеального распределения активов. Предложение Schwab является солидным, хотя уровень поддержки планирования целей, который вы могли бы получить в некоторых других службах, таких как Wealthfront, отсутствует, если только вы не зарегистрируете премиум-аккаунт.

Pros

• Нет платы за управление

• Платформа включает в себя очень простой в использовании веб-сайт и приложение

• Стандартный владелец аккаунта может перейти на премиум-уровень после достижения минимума аккаунта.

• Образовательные предложения и библиотека ресурсов Schwab доступны для клиентов Intelligent Portfolio

Cons

• Портфель не раскрывается до тех пор, пока счет не будет пополнен, и его нельзя настроить

• Платформа требует остатков наличности выше среднего

• Содержание портфеля сосредоточено на управляемых Schwab ETFs, которые действительно генерируют плату за Schwab

• Небольшая помощь в планировании

Важный

Помимо этого обзора робо-консультанта Charles Schwab Intelligent Portfolios, мы также рассмотрели традиционные брокерские услуги Charles Schwab.

Настройка учетной записи

2, 6

Открытие учетной записи приведет вас сначала к текстовой странице, которая содержит много заявлений об отказе. Большинство других консультативных служб сохраняют мелкий шрифт, пока вы не углубитесь в процесс и не станете более преданным делу. Вы прошли короткую анкету, в которой спрашиваете, сколько вы хотели бы внести на начальном этапе и как вы относитесь к риску. Если вы уже являетесь клиентом Schwab, вы можете легко перевести деньги с одного из ваших счетов в новую консультационную службу.

Вы можете открыть стандартные налогооблагаемые счета, а также индивидуальные пенсионные счета (IRA). Вы также можете открыть трастовые счета и счета для несовершеннолетних. Мало кто из робо-консультантов позволяет клиентам открывать единый подарок для счетов несовершеннолетних (UGMA), поэтому у Шваба есть преимущество для родителей или опекунов, которые хотят сделать финансовый подарок своим детям, а также обеспечивают разумную инвестицию.

После заполнения анкеты вам показывают ваше потенциальное распределение активов, но не фактические ETF, которые будут входить в ваш портфель. Более того, нет никаких вариантов настройки, кроме как откорректировать вашу меру риска. Schwab рекомендует повторять анкету на ежегодной основе, чтобы убедиться, что ваш портфель соответствует вашим целям, допустимым рискам и временному горизонту инвестиций.

Постановка целей

3, 9

Одна из проблем, связанных с платформой, которая требует от вас большого доверия к портфелю, который она составляет, заключается в том, что не так много инструментов для постановки целей, кроме ограниченного поиска расходов на обучение в колледже. Однако, как только вы определили свою собственную цель, возможности анализа «что если» позволят вам провести стресс-тестирование плана, изменив свой пенсионный возраст или ежемесячные сбережения. Вы также можете посмотреть на потенциальное влияние изменений в доходности рынка. Панель инструментов, встроенная в веб-сайт и мобильное приложение, позволяет быстро оценить производительность на сегодняшний день.

Для премиум-продукта предусмотрены дополнительные возможности постановки целей, включая неограниченный доступ к финансовому планированию. Было бы неплохо увидеть более надежный набор опций для всех учетных записей, выходящий за рамки базовых. Возможности и инструменты анализа позволяют предположить, что логика уже существует, что позволяет заинтересованным клиентам предоставлять более подробную информацию и получать более целенаправленный портфель.

Сервисы аккаунта

3, 5

Charles Schwab Intelligent Portfolios предлагает несколько интересных услуг по учетным записям. Сбор налоговых убытков доступен для клиентов с учетной записью Intelligent Portfolios на сумму более 50 000 долларов США, и они должны зарегистрироваться в службе, чтобы включить ее. Сбор налоговых убытков осуществляется по алгоритму в сочетании с регулярной перебалансировкой портфеля. По сути, программа определяет ценные бумаги, которые продаются с убытком, и заменяет их аналогичными ценными бумагами, которые соответствуют требованиям портфеля. Программа разработана в соответствии с правилами продаж.

Клиенты Schwab также могут иметь счет управления наличностью, который предлагает чековые и дебетовые карты. Стоит отметить, что нет доступной маржи, и вы не можете брать ссуды под свой портфель. Проценты, выплачиваемые наличными, составляют 0, 7%. Если вы хотите торговать отдельными акциями или ETF, вы можете открыть отдельный брокерский счет.

Содержание портфолио

1, 9

Интеллектуальные портфели Charles Schwab состоят из ETF, большинство из которых управляются Schwab. Schwab не предлагает социально ответственного варианта портфеля или какой-либо другой настройки, кроме соответствия портфеля вашей толерантности к риску и заявленным целям. Интересная вещь об Интеллектуальных Портфелях состоит в том, что классы активов выходят за пределы акций и облигаций и превращаются в инвестиционные фонды недвижимости, высокодоходные корпоративные облигации и драгоценные металлы. Включение этих более рискованных классов активов фактически улучшает истинную рыночную диверсификацию интеллектуальных портфелей.

Управление портфелем ценных бумаг

4

Как упомянуто в службах учетных записей, интеллектуальные портфели сбалансированы с помощью алгоритма, который учитывает налоговые последствия. Перебалансировка портфеля запускается всякий раз, когда распределение активов отклоняется от его определенного распределения. Это может произойти в любое время в зависимости от депозитов, снятия средств и активности на рынке. Счета ежедневно отслеживаются на предмет дрейфа.

Пользовательский опыт

4.5

Мобильный опыт

Все функции, найденные на рабочем столе, включены на мобильном устройстве. Макет использует плитки на мобильном телефоне, и версия планшета выглядит очень похоже на сайт рабочего стола. Визуальные элементы очевидны и полны, что позволяет инвесторам легко выполнить быструю регистрацию со своими деньгами и эффективностью с минимумом поиска.

Опыт рабочего стола

После того, как вы пройдете эту первую текстовую страницу, рабочий процесс станет плавным, и последующие шаги будут логически организованы. Существуют визуализации, которые помогут обобщить ваш портфель, а также понятные и понятные меню, которые помогут вам выполнить любые действия, которые вы хотите предпринять.

Обслуживание клиентов

4, 8

Доступен онлайн-чат, и вы можете записаться на прием, чтобы поговорить с финансовым консультантом в любое время для быстрого общения один на один. Клиенты премиум-продукта имеют дополнительный доступ к финансовым консультантам. Техническая поддержка доступна 24/7.

Образование и безопасность

4, 8

Как и ожидалось от известного игрока, Шваб обладает надежными ресурсами и безопасностью. Клиенты Intelligent Portfolio могут воспользоваться широким спектром доступного контента, включая видео, онлайн-статьи, подкасты (Choiceology и Financial Decoder), журнал OnInvesting, прямые трансляции и специальные мероприятия, обновления рынка и блог Investing Insights. Пользователи могут войти в мобильные приложения с помощью отпечатка пальца или идентификатора лица, а веб-сайт использует высокий уровень безопасности.

Комиссии и сборы

5

Сборы - это, конечно, одна из областей, где сияет интеллектуальный портфель Чарльза Шваба.

• Ежемесячные затраты на управление портфелем стоимостью 5000 долларов: 0 долл. США (Premium недоступен) Ежемесячные расходы на управление портфелем стоимостью 25 000 долл. США: 0 долларов США (премиум $ 30 / месяц плюс настройка $ 300)

Очевидно, что Шваб может отменить сборы, потому что в предлагаемых ими ETF будут некоторые. Однако, как и все сборы ETF, они относительно незначительны, и ETF Шваба хорошо держатся на всю отрасль. Некоторые утверждают, что это менее прозрачный способ взимания платы, но это, безусловно, явное отличие для Шваба.

Является ли Schwab Intelligent Portfolios подходящим для вас?

Если вы чрезвычайно экономны и хотите платить за управление, бесплатная полностью цифровая консультационная услуга, предлагаемая по стандартному плану, является надежным предложением. Кроме того, если вы уже являетесь клиентом Schwab, начать работу очень просто. По сути, Schwab предлагает портфель, в который вы можете инвестировать и о котором забыть большую часть года. Они позаботятся о перераспределении, налоговом маневрировании и всем остальном.

Конечно, они также определяют портфолио для вас, и ваше влияние ограничивается опросом. Тем не менее, если вы хотите полностью настраиваемый портфель с возможностью добавления выбранных вами акций, то вам, вероятно, нужно будет смотреть за пределами робо-консультантов и быть готовым к получению дополнительных сборов.

методология

Investopedia посвящена предоставлению инвесторам объективных, всесторонних обзоров и рейтингов робо-советников. Наши обзоры 2019 года являются результатом шести месяцев оценки всех аспектов 32 платформ робо-консультантов, включая пользовательский опыт, возможности постановки целей, содержание портфеля, затраты и сборы, безопасность, мобильность и обслуживание клиентов. Мы собрали более 300 точек данных, которые были взвешены в нашей системе оценки.

Каждого робо-консультанта, которого мы рассмотрели, попросили заполнить опрос из 50 пунктов об их платформе, который мы использовали в нашей оценке. Многие из робо-консультантов также предоставили нам личные демонстрации своих платформ.

Наша команда отраслевых экспертов во главе с Терезой У. Кери провела наши обзоры и разработала эту лучшую в отрасли методологию ранжирования платформ робо-консультантов для инвесторов на всех уровнях. Нажмите здесь, чтобы прочитать нашу полную методологию.