Независимо от вашей инвестиционной цели облигации часто играют значительную роль. Некоторые фонды, такие как ETF Vanguard Total Bond Market, предназначены для предоставления доступа к широкому спектру приносящих доход транспортных средств при минимизации затрат. Многие фонды облигаций подходят в качестве основных активов для инвесторов. Здесь мы рассмотрим пять основных фондов облигаций для долгосрочных инвесторов.
1. Фонд Облигаций Fidelity (FTBFX)
Фонд Fidelity Total Bond стремится обеспечить инвесторов высоким уровнем текущего дохода. Фонд использует индекс универсальных облигаций США Bloomberg Barclays при принятии решений о распределении и в качестве контрольного индекса. Фонд инвестирует около 80% своих активов в широкий спектр долговых ценных бумаг. Затем он инвестирует около 20% своих активов в долговые ценные бумаги с более низким кредитным рейтингом. Эти долговые ценные бумаги низкого качества имеют более высокий риск, чем облигации инвестиционного уровня, но они также предлагают более высокую доходность. Фонд также участвует в торговле деривативами, что позволяет увеличить левередж, но также содержит определенные виды рисков. Производные инструменты включают торговые свопы, опционы и фьючерсные контракты.
Общий фонд облигаций Fidelity имел активы под управлением (AUM) в размере 26, 1 млрд. Долларов США, доходность 30-дневной комиссии по ценным бумагам и биржам (SEC) по состоянию на ноябрь 2019 года составила 2, 49%. Долговые ценные бумаги в фонде имели среднюю дюрацию 5, 23 года. Исторически фонд демонстрировал низкую волатильность. У него было более 82% активов в облигациях инвестиционного уровня, а более 32% было выделено на государственные облигации США. У него был разумный коэффициент расходов 0, 45%, и не было никаких минимальных инвестиционных требований.
2. ETF рынка авангардных облигаций (BND)
ETF Vanguard Total Bond Market предоставляет широкий доступ к облигациям инвестиционного уровня в США. По состоянию на ноябрь 2019 года фонд инвестировал около 63% своих активов в государственные облигации США на все сроки погашения. Остальные 37% принадлежали другим облигациям инвестиционного уровня. У него был очень низкий коэффициент расходов, равный 0, 035%, что более чем на 90% ниже среднего показателя расходов фондов с аналогичными активами. Авангардные фонды известны тем, что имеют одни из самых низких в отрасли коэффициентов расходов.
Фонд Vanguard Total Bond Market имел чистые активы в размере 245, 5 млрд долларов (46, 7 млрд долларов в ETF) с доходностью SEC 2, 26%. Он имел 9 010 владений со средним эффективным сроком погашения 8, 2 года и средней продолжительностью 6, 2 года. Поскольку это ETF, нет минимальных начальных инвестиционных требований.
3. Доходный фонд Dodge & Cox (DODIX)
Фонд доходов Dodge & Cox стремится обеспечить высокий и стабильный уровень текущих доходов, обеспечивая при этом долгосрочное сохранение капитала. Около 80% активов находятся в ценных бумагах инвестиционного уровня, а до 20% размещены в долговых обязательствах ниже инвестиционного уровня. DODIX является довольно надежным базовым холдингом, даже если он не имеет такой же узнаваемости бренда, как Vanguard или BlackRock.
Доходный фонд Dodge & Cox имел доходность по SEC 2, 67% при соотношении расходов 0, 42%. По состоянию на сентябрь 2019 года он имел чистые активы в размере 62, 3 млрд. Долл. США. Для фонда требовалось первоначальные инвестиции в размере 2 500 долл. США.
4. Фонд Облигаций Метрополитен-Уэст (MWTRX)
Фонд Облигаций Метрополитен Уэст призван стать основным фондом облигаций. Его цель - опередить индекс совокупных облигаций США Bloomberg Barclays, сохраняя профиль риска, аналогичный этому индексу. Bloomberg Barclays US Aggregate Bond Index отслеживает облигации инвестиционного уровня.
Фонд Облигаций Метрополитен-Уэст совокупной доходности инвестирует в широкий спектр ценных бумаг с фиксированным доходом, включая производные финансовые инструменты, которые могут использоваться для хеджирования рисков. У фонда было более 79, 9 миллиардов долларов в AUM с доходностью SEC на 2, 04% по состоянию на ноябрь 2019 года. Он имел коэффициент расходов на 0, 67% для акций инвестора. Вложения в портфеле имели среднюю продолжительность 5, 75 года и средний срок погашения 7, 69 года. Фонду потребовались довольно внушительные 5000 долларов.
5. Фонд облигаций Лумис Сэйлс Core Plus (NEFRX)
Фонд облигаций Loomis Sayles Core Plus Bond стремится обеспечить более высокую общую доходность путем инвестирования в качественные корпоративные и государственные облигации США. Фонд имеет более высокий уровень риска, чем многие другие фонды облигаций, поскольку он владеет высокодоходными ценными бумагами с фиксированным доходом и с развивающихся рынков. Чистые активы компании составляли 7, 43 млрд долларов, а доходность SEC на ноябрь 2019 года составила 1, 87%.
Фонд облигаций Loomis Sayles Core Plus Bond имел несколько высокий коэффициент расходов - 0, 73%. Он должен работать лучше, чтобы оправдать свои более высокие расходы по сравнению с другими фондами. Активы в фонде имеют эффективную продолжительность 6, 17 года со средним сроком погашения 8, 52 года. Фонд требует минимальных инвестиций в размере 2500 долларов.
