Что такое серия I Bond?
Облигация серии I - это нерыночная, процентная государственная сберегательная облигация США, которая получает фиксированную процентную ставку и переменный уровень инфляции (корректируется раз в полгода). Облигации серии I призваны обеспечить инвесторам доходность и защиту их покупательной способности. По данным Treasury Direct, большинство облигаций серии I выпускаются в электронной форме, но можно приобрести бумажные сертификаты с минимальной суммой в 50 долларов США, используя возмещение подоходного налога.
Ключевые вынос
- Облигации серии I представляют собой нерыночные, процентные государственные сберегательные облигации США. Облигации серии I дают инвесторам доход плюс защиту их покупательной способности и считаются инвестициями с низким уровнем риска. Облигации не могут быть куплены или проданы на вторичном рынке. рынки. Доходы по облигациям серии I представляют собой фиксированную процентную ставку в течение срока жизни облигации для уровня инфляции, который корректируется каждый май и ноябрь.
Понимание облигаций серии I
Облигации серии I представляют собой нерыночные облигации, которые являются частью программы сбережений казначейских облигаций США, предназначенной для обеспечения инвестиций с низким уровнем риска. Их нерыночная особенность означает, что они не могут быть куплены или проданы на вторичных рынках. Два типа процентов, которые получает облигация серии I, представляют собой процентную ставку, которая устанавливается на весь срок действия облигации, и уровень инфляции, который корректируется каждый май и ноябрь на основе изменений в индексе потребительских цен без сезонной корректировки для всех городских районов. потребители (CPI-U).
В сущности, проценты по облигациям серии I являются переменными и со временем меняются, что затрудняет прогнозирование стоимости облигаций через несколько лет.
Компонент с фиксированной ставкой Облигаций серии I определяется министром финансов и объявляется каждые шесть месяцев в первый рабочий день в мае и первый рабочий день в ноябре. Затем эта фиксированная ставка применяется ко всем облигациям серии I, выпущенным в течение следующих шести месяцев, составляется раз в полгода и не изменяется в течение срока действия облигации. Как и фиксированная процентная ставка, уровень инфляции объявляется два раза в год в мае и ноябре и определяется изменениями индекса потребительских цен (ИПЦ), который используется для измерения инфляции в экономике США. Изменение уровня инфляции применяется к облигации каждые шесть месяцев с даты выпуска облигации.
Как рассчитать облигации серии I
Фактическая ставка по облигации, известная как комбинированная ставка, рассчитывается путем объединения фиксированных и инфляционных ставок. Очевидно, что уровень инфляции влияет на фиксированную ставку, установленную для облигации. Тем не менее, минимальный уровень, на который может упасть процентная ставка по облигации серии I, равен нулю, то есть минимальному уровню, установленному казначейством для облигации. Если уровень инфляции настолько отрицателен, что он отнимет больше, чем фиксированная ставка, составная ставка будет установлена на ноль. Формула для расчета составной ставки представлена в виде:
Сложная ставка = фиксированная ставка + (2 x полугодовой уровень инфляции) + (фиксированная ставка x полугодовой уровень инфляции)
Например, если фиксированная ставка составляет 0, 30%, а полугодовая инфляция составляет 2, 30%, то комбинированная ставка по облигации будет:
= 0, 003 + (2 х -0, 023) + (0, 003 х -0, 023)
= 0, 003 - 0, 046 - 0, 000069
= -0, 04307 или -4, 31%.
Однако, поскольку он отрицательный, составной коэффициент будет скорректирован до 0%.
Облигации серии I считаются низкими рисками, поскольку они обеспечены полной верой и кредитом правительства США, и их выкупная стоимость не может снизиться. Но с этой безопасностью приходит низкая доходность, сопоставимая с таковой для сберегательного счета с высоким процентом или депозитного сертификата (CD). Корпоративные и муниципальные облигации, однако, могут потерять ценность; с этим риском приходит более высокая доходность.
Облигации серии I могут быть выпущены в любом количестве между минимальным и максимальным порогами покупки. Минимальная покупка составляет 25 долларов США, а максимальная годовая покупка - 10 000 долларов США за номер социального страхования. Облигации I могут храниться всего один год или 30 лет, но если они продаются менее чем через пять лет, владелец жертвует интересами за последние три месяца.
Быстрый факт
Если I-облигация продана, а вырученные средства используются для оплаты высшего образования, проценты освобождаются от федерального подоходного налога.
Особые соображения относительно интереса
Процентный доход по облигациям серии I облагается налогом на федеральном уровне, но не на уровне штатов и на местном уровне. Облигация серии I представляет собой облигацию с нулевым купоном, что означает, что в течение срока действия облигации проценты не выплачиваются. Вместо этого проценты добавляются обратно к стоимости облигации и приносят проценты по процентам. Владелец облигации имеет возможность выбрать один из двух методов налогообложения - кассовый метод или метод начисления. Согласно кассовому методу, налог применяется только при погашении облигаций. Следовательно, налогоплательщик, владеющий облигацией в течение семи лет до ее продажи, будет облагаться налогом только во время продажи облигации. Используя метод начисления, с другой стороны, налоги на вмененный процент начисляются каждый год.
Иногда доход по облигациям серии I не облагается налогом на федеральном уровне, если он используется для оплаты высшего образования. Когда вы продаете I-облигацию и используете полученные средства для оплаты расходов на квалифицированное высшее образование в соответствующем учебном заведении в том же календарном году, проценты освобождаются от федерального подоходного налога.
