После мощного трехмесячного прорыва торговля золотом становится переполненной и чрезмерно любимой на уровне около 1500 долларов, что создает основу для промежуточного разворота и отката, который вытряхивает большое количество туристов и других слабых рук. Следующий сигнал на покупку на длинной стороне может занять несколько недель, что заставит золотых жуков и финансовые СМИ прекратить стучать кулаками по столу с восторженными покупками.
Восходящий тренд теперь достиг середины снижения в 2015 году, и есть веский аргумент в пользу продолжения роста до конечной цели при откате 0, 618 ниже $ 1600, где золото пробило двухлетнюю двойную вершину в 2013 году. Однако Рим не было построено за один день, и 12-месячная ценовая структура, возможно, завершила третью волну в пятиволновой модели Эллиотта, которая теперь способствует снижению четвертой волны, отбрасывая желтый металл к 1350 долл., а золотой фонд к 130 долл.
Импульс пятой волны может зажечь вокруг этой ценовой зоны и поднять золото в сильное сопротивление на уровне пробоя 2013 года. Награда: профиль риска для новых длинных позиций неуклонно ухудшается по мере приближения этого барьера, в то время как текущие длинные позиции накапливают здоровую прибыль, которую необходимо защищать с помощью фиксации прибыли, стопов или опционных игр. Выбор правильного подхода имеет решающее значение на данном этапе, потому что конечная цель роста вряд ли будет достигнута в течение нескольких месяцев или лет.
Долгосрочная диаграмма GLD (2004 - 2019)
TradingView.com
SPDR Gold Trust (GLD) был обнародован в середине 40-х годов в ноябре 2014 года, когда золото торговалось около 450 долларов. Небольшой нисходящий тренд достиг дна около 40 долларов, в преддверии ралли 2005 года, которое достигло максимума 2006 года в 72, 26 доллара. Он поднял этот уровень сопротивления во второй половине 2007 года, поднявшись до верхних 90-х долларов в марте 2008 года, когда крах нью-йоркской инвестиционной компании Bear Stearns ознаменовал начало экономического спада.
Фонд и желтый металл достигли дна через несколько недель после октябрьского краха и резко выросли, достигнув исторического роста, который вырвался выше максимума 2008 года в четвертом квартале 2009 года. Невероятный рост продолжился в историческом максимуме сентября 2011 года - 185, 85 доллара. уступив место модели с двойной вершиной, которая сломала поддержку на уровне 148 долларов в 2013 году. Последующее снижение принесло большие убытки во второй половине 2015 года, обнаружив поддержку в пределах 23 центов от психологического уровня в 100 долларов.
Ценовое движение в период между 2013 и 2018 гг. Вылилось в тенденцию к снижению, которая перешла в сторону повышения в июне 2019 г. после того, как президент Трамп потребовал, чтобы председатель ФРС Джером Пауэлл снизил процентные ставки, чтобы компенсировать неудачу в заключении торговой сделки с Китаем. Это политическое давление продолжалось и в третьем квартале, вынуждая ФРС менять направление, подкрепляя инфляционные опасения и рынок золота.
Восходящий тренд приближается к сопротивлению
Восходящий тренд теперь достиг уровня коррекции.50 многолетнего нисходящего тренда и поднялся в четырех точках от уровня пробоя 2013 года, что свидетельствует о сильном сопротивлении. Кроме того, высота волны ралли с августа 2018 года по февраль 2019 года теперь равна высоте волны с мая 2019 года до волны ралли в августе 2018 года, и это явный признак того, что инструмент задействован в модели ралли волны Эллиотта, которая только что завершила покупку третьей волны импульс.
Трехмесячное ралли в августе также продемонстрировало разрыв между 127 и 130 долларами, демонстрируя еще одну общую характеристику волновых паттернов Эллиотта. Это отличная информация, поскольку разрыв в продолжении третьей волны редко заполняется до завершения пятой волны, предсказывая, что встречный тренд четвертой волны опустится до уровня 130 долларов США или выше. В свою очередь, это может вызвать новые сигналы на покупку для рыночных таймеров, желающих перейти на заключительную волну роста в направлении сопротивления.
Суть
Золото и золотой фонд, возможно, завершили третью волну ралли, которая сейчас способствует многонедельному снижению.
