Что такое консультативная программа взаимного фонда?
Консультативная программа взаимного фонда, также известная как взаимный фонд, представляет собой портфель взаимных фондов, которые выбираются в соответствии с заранее установленным распределением активов. Предустановленная модель распределения активов основана на целях инвестора и предлагается на одном инвестиционном счете вместе с услугами профессионального инвестиционного консультанта.
Как правило, с инвесторов взимаются не отдельные комиссии за транзакции, а периодические (то есть ежемесячные / ежеквартальные / ежегодные) комиссии за управление активами, основанные на средней стоимости активов, находящихся на счете.
Введение в паевые инвестиционные фонды
Как работает консультативная программа взаимного фонда
В отличие от управляемых счетов, где финансовый консультант имеет полное усмотрение в отношении любых инвестиционных решений, консультативные программы взаимных фондов позволяют инвестору совместно с консультантом разрабатывать оптимальную стратегию распределения активов. Консультант поможет определить, какая модель лучше всего, основываясь на различных факторах, таких как цели инвестора, толерантность к риску, временной горизонт и доход, обеспечивая при этом постоянное руководство и инвестиционную поддержку.
Преимущества консультативной программы взаимного фонда
Инвесторы в консалтинговых программах взаимных фондов могут извлечь выгоду из более низких торговых издержек и профессионального портфеля, основанного на их персональных инвестиционных интересах. Годовая плата за завершение обычно делится на несколько уровней в зависимости от активов программы. Он может варьироваться от примерно 0, 25% до 3%, в зависимости от программы, и является дополнением к ежегодным операционным сборам, взимаемым фондами в портфеле.
Консультативная программа взаимного фонда против Robo-Adviser
Консультативные программы взаимных фондов могут быть хорошим инвестиционным вариантом для инвесторов. Однако растущее присутствие робо-консультантов создало конкуренцию для этих программ. В результате многие брокерские фирмы с полным комплексом услуг начали предлагать альтернативные варианты роботов-консультантов для своих клиентов. Интеллектуальные портфолио Шваба являются одним из примеров.
Платформы Robo-Advisor, как правило, предоставляют одинаковые услуги профилирования инвестиций и построения портфеля. Они предлагают некоторые дополнительные преимущества в том, что услуга автоматизирована, плата может быть ниже, а минимальные инвестиции обычно ниже. При более низких минимальных инвестициях инвесторам, желающим создать управляемый портфель всего за 5 000 долларов, могут быть предложены программы «Обертывания по советам роботов». В настоящее время большинство программ обертывания с роботизированными советами используют биржевые фонды (ETF), а не взаимные фонды.
Ключевые вынос
- Консультативная программа взаимных фондов, также известная как взаимный фонд, представляет собой портфель взаимных фондов, которые выбираются в соответствии с заранее установленным распределением активов. Инвестор работает с консультантом, чтобы разработать стратегию распределения активов, которая соответствует требованиям инвестора. Цели, интересы инвестирования, толерантность к риску и временной интервал. Инвесторы в консультативных программах взаимных фондов могут извлечь выгоду из более низких торговых издержек и профессионального портфеля, основанного на их персонализированных инвестиционных интересах. Многие брокерские фирмы имеют услуги робо-консультантов, которые предлагают инвесторам альтернатива консультативным программам взаимных фондов.
Пример консультативной программы взаимного фонда
UBS предлагает PACE (Personalized Asset Consulting and Evaluation), платную, недискреционную консультативную программу взаимных фондов, использующую дисциплинированный подход к выбору и созданию диверсифицированного портфеля взаимных фондов. Вот как работает ПАСЕ:
- Финансовый консультант создает профиль инвестора, который содержит информацию о ваших инвестиционных целях, сроках и уровне комфорта с учетом риска. Вы и ваш финансовый консультант выбираете из списка взаимных фондов. Вы можете выбрать PACE Multi Adviser (широкий диапазон загружать или отказываться от взаимных фондов по чистой стоимости активов) или PACE Select Advisers (уточненный список ведущих фондов без нагрузки, предоставляемых вам UBS Global Asset Management). Ваши взаимные фонды будут постоянно контролироваться профессионалами-исследователями UBS. Я буду получать ежемесячные выписки.
