За последний год или около того инвесторы отказались от драгоценных металлов. Цены на безопасные металлы, такие как золото, отражают новую атмосферу. Тип гиперинфляционных сценариев, предсказываемых волной за волной глобальных программ смягчения, просто не осуществился. Между тем, укрепление мировой экономики сопровождалось ростом цен на акции и облигации за счет драгоценных металлов.
Так зачем инвестировать в драгоценные металлы? Вот почему:
Белые металлы серебра, палладия и платины так же важны как для роста промышленного производства и глобального роста, так и для защиты от инфляции или обеспечения безопасных инвестиций. Для инвесторов разрешение на «белые металлы» может захватить большую часть положительного эффекта в мировой экономике, а также обеспечить некоторую защиту от падения на случай, если выдумка действительно ударит по фанату. Инвесторы должны действовать быстро, хотя. ( См. Также: может ли платина быть лучше золота? )
Растущий спрос
В целом на промышленное использование приходится около 45% спроса на серебро. Он используется в автомобильной, электронной, солнечной и фотографической областях. Как платина, так и палладий содержатся в автомобильных и грузовых каталитических нейтрализаторах для контроля выбросов, а также в различных технических продуктах, таких как ЖК-мониторы, жесткие диски, аккумуляторы и электроды.
И в связи с таким разнообразным производственным использованием за пределами мира ювелирных изделий и слитков спрос на белые металлы растет по мере роста промышленного производства. ( Подробнее см.: Сделайте свой выбор из драгоценных металлов менее золотым )
По данным инвестиционного банка Commerzbank, импорт серебра в Китай, предназначенный для промышленного использования, с начала года составил примерно 1154 тонны. Это почти на 16% больше, чем было импортировано за тот же период прошлого года, и отражает недавние улучшения показателя PMI, который является ключевым показателем промышленного производства. В то же время более высокие показатели PMI в США, еврозоне и Японии помогли поддержать цены на серебро. Солнечный взрыв Японии особенно способствовал росту спроса на серебро.
То же самое относится и к платине и палладию, где в этом году мировое производство автомобилей выросло примерно на 5%. Дуэт также выигрывает от разведки сланцевой нефти и газа в США. Металлы требуются от конвертеров, используемых на нефтехимических предприятиях для переработки сланцевого газа. Рост производства этана / этилена в США является новым рынком для двух металлов, как и автомобилей, работающих на природном газе.
Проще говоря, глобальный рост производства повысит спрос на белые металлы и должен обеспечить солидную прибыль для инвесторов. Что касается предсказателей, у них всегда будет геополитическое событие, чтобы убедить их принять участие, например, недавняя напряженность в Ираке и России.
Создание игры для белых металлов
Простой способ инвестировать в серебро, платину и палладий - через ETF, например, «Акции Physical White Metals Basket» (WITE).
Так же, как и популярный iShares Gold Trust (IAU), очень популярный, WITE хранит физические слитки в хранилище от имени инвесторов. В настоящее время фонд взвешен таким образом, что каждая акция представляет 50% акций в серебре, 34% акций в платине и 16% в палладии. В целом, WITE хорошо играет на тему «белых металлов», и при затратах 0, 60% это относительно дешево. Единственная проблема заключается в том, что объем для ETF является низким; около 1000 акций торгуют руками в день. Это означает, что инвесторы могут захотеть пойти по индивидуальному пути, чтобы получить доступ к трио индустриальных / драгоценных металлов.
С точки зрения серебра, единственная настоящая игра в городе - iShares Silver Trust (SLV). Как и в случае с IAU, он физически обеспечен, имеет большой объем торговли и с конца мая сумел увеличить прибыль почти на 10%. Что касается платины и палладия, то физические палладиевые акции ETFS (PALL) и физические платиновые акции ETFS (PPLT) являются хорошими транспортными средствами.
Еще одним интересным маршрутом для инвесторов могут стать шахтеры. Рост цен на белые металлы только увеличит прибыль для компаний, которые их добывают. ETF (SIL) Global X Silver Miners отслеживает 26 различных майнеров, в том числе таких отраслевых, как Hecla Mining Co. (HL) и Silver Wheaton Corp. (SLW). Глобальный платиновый индекс First Trust ISE (PLTM), с другой стороны, содержит 19 мировых производителей. Оба фонда были забиты в последние несколько лет, но должны восстановиться по мере роста промышленного спроса.
Суть
По мере улучшения мировой экономики цены на драгоценные металлы пострадали, поскольку все меньше инвесторов видят необходимость в безопасном убежище. Это огромная новость для инвесторов, желающих попасть в группу белых металлов. Трио из серебра, платины и палладия обусловлено не столько их безопасным статусом, сколько промышленным спросом. Продолжающийся рост производства только усилит их привлекательность.
