Федеральный комитет по открытым рынкам (FOMC) понизил процентные ставки на четверть пункта в среду днем, как и ожидалось, в то время как председатель Джером Пауэлл заявил на пресс-конференции, что снижение ставок уже сделано. Смешанные новости спровоцировали первоначальную распродажу, которая была быстро куплена, что привело к сильному росту на закрытии. S & P 500 и Dow Jones Industrial Average выставили бычьи внешние свечи, которые отражают скромный триумф быков над медведями.
Золото подорожало в новостях, когда встречный ветер с более низкими ставками был снят со стола. Это может создать промежуточное дно для желтого металла, одновременно устанавливая почву для дальнейшего продвижения тренда. Банки пошли в другом направлении, опустив индексы секторов до внутридневных минимумов в развороте, который может предвещать более тяжелые времена для группы в ближайшие недели. И самое главное, облигации выросли выше, сигнализируя о потенциальном дне после скромного отката от многолетнего максимума августа.
TradingView.com
SPDR Gold Trust (GLD) достиг максимума в 186 долларов в 2011 году после многолетнего восходящего тренда и распродался до 100 долларов в 2015 году. Ценовое движение опубликовало длинную серию более низких максимумов в период между 2013 и 2018 годами, вырезав линию тренда, которая была установлена на большом объеме в июне 2019 г. Последующий восходящий тренд в августе остановился после преодоления 50-процентного отката от распродажи, уступив промежуточной коррекции, которая тестировала поддержку на 50-дневной экспоненциальной скользящей средней (EMA) в течение последних шести недель.
Фонд снова отскочил от скользящей средней после решения ФРС, опубликовав бычий выходной день, который может завершить следующую стадию дна. Недельный осциллятор стохастика вошел в цикл покупки на прошлой неделе, прогнозируя относительную силу, которая может продлиться к концу года. Этот попутный ветер может поддержать тест на летнем максимуме и прорыв, который встретит сильное сопротивление между $ 150 и $ 155.
TradingView.com
Во время экономического коллапса 2008 года SPDR S & P Bank ETF (KBE) распродал с 60 долларов в однозначные цифры и перешел в новое десятилетие, демонстрируя небольшой восходящий тренд, который остановился на уровне отката Фибоначчи 0, 786 в январе 2018 года. завершил модель на этом уровне и в октябре потерпел крах, опустившись до двухлетнего минимума в декабре. Отскок к 2019 году застопорился в середине 40-х годов в марте, что привело к трем неудачным попыткам прорыва к решению о ставке на этой неделе.
Фонд в четвертый раз за сессию среды развернулся с сопротивлением, но для подтверждения очередной неудачной попытки прорыва требуется больший спад. ETF снова торгуется ниже в четверг утром, но сигналы на продажу должны будут ждать, пока снижение не пробьет 200-недельную EMA на уровне $ 41, 75. Если это произойдет, спад может быстро возрасти, приведя к минимуму августа в верхних 30 $.
TradingView.com
20-летний ETF (TLT) казначейских облигаций iShares вошел в широкий восходящий канал после публикации нового максимума в 2008 году, когда ралли 2012, 2015 и 2016 годов заканчивались сопротивлением канала. Фонд поднялся до максимума 2016 года в августе 2019 года и через несколько недель развернулся, прежде чем достиг этого оспариваемого уровня. Промежуточная коррекция в конце октября проверяла уровень прорыва по диагональной схеме, которая все еще продолжается.
Еженедельный осциллятор стохастика участвует в сложном цикле продаж, который начался в начале сентября и до сих пор не перешел в зону перепроданности, что указывает на то, что медведи остаются главными после заседания ФРС. Тем не менее, фонд объявил о самом сильном ралли за четыре недели после новостей, предполагая, что краткосрочная поддержка на уровне 137 долларов сохранится и обеспечит торговую площадку для новых длинных позиций в ближайшие недели.
Суть
Чувствительные к курсу инструменты приняли к сведению решение председателя Пауэлла прекратить пока снижение ставок, поскольку золото и облигации сильно росли, пока банки распродавали. Это ценовое движение может сигнализировать о главном поворотном моменте в ралли четвертого квартала.
