Поскольку производитель чипов NVIDIA Corp. (NVDA) готовится опубликовать свои самые последние квартальные результаты по прибыли, одна команда быков ожидает, что акции вырастут более чем на 26% в течение следующих 12 месяцев из-за целого ряда позитивных факторов, включая расширение бизнеса центров обработки данных. и хорошие перспективы для своего нового игрового чипа Volta.
«Nvidia, на наш взгляд, является одной из немногих компаний в нашей области полупроводниковых услуг, которая имеет доступ к множеству светских растущих конечных рынков (например, PC Gaming, Datacenter, ADAS / AV), глубокому и устойчивому конкурентному рву и, как следствие, профиль маржи / доходности, который значительно превосходит аналогичные показатели ", - пишет аналитик Goldman Sachs Тошия Хари.
Закрывшись на 1, 2% во вторник на уровне $ 256, 95, NVDA отражает рост на 32, 8% с начала года (с начала года) по сравнению с доходностью S & P 500 за 6, 9% за тот же период. Аналитик увеличил свою целевую цену акций NVDA с 310 до 324 долларов.
Улица недооценивает валовую прибыль Chipmaker
Хари из Goldman предположил, что Street недооценивает как «доход от дата-центра» NVIDIA, так и его «общую валовую прибыль». На самом деле, он написал, что аналитики «существенно неправильно моделируют валовую прибыль Nvidia». В то время как Street прогнозирует валовую прибыль центров обработки данных в 64, 3%, Goldman Sachs оценивает валовую прибыль в 83, 4%. Ожидается, что в течение трехмесячного периода, заканчивающегося в октябре, выручка NVIDIA от центров обработки данных увеличится на 20% по сравнению с предыдущим кварталом.
Хотя Хари ожидает, что доходы от игр в 3-м квартале вырастут на 7% по сравнению с прошлым кварталом, он отметил, что эта оценка может быть положительной, если NVIDIA запустит новую линейку видеокарт в конце августа, "как это было спровоцировано различными новостными агентствами".
NVIDIA опубликует результаты за третий квартал 16 августа после закрытия торгов. В то время как компания публикует 10 кварталов подряд «бей-и-бей», Голдман отметил, что на этот раз может быть «шумно», поскольку инвесторы обеспокоены слабостью криптовалюты, доходами от игр и побочным эффектом вирусной атаки на Taiwan Semiconductor (TSM), как сообщается Бэррон. Несмотря на потенциал краткосрочной волатильности, Goldman сохраняет свой долгосрочный бычий тезис относительно акций NVDA.
