Вы входите в комнату, полную людей, и кто-то спрашивает вас: «Чем вы зарабатываете на жизнь?». Если вы можете ответить «Я венчурный капиталист», то это звучит впечатляюще. Большинство людей сразу же примут, что вы амбициозны, состоятельны и в целом успешны в жизни. К сожалению, привлекательность быть венчурным капиталистом намного лучше, чем реальность. И в какой-то степени то, что значит быть венчурным капиталистом, - это своего рода миф. Вот что это на самом деле влечет за собой.
Что такое венчурный капиталист
Венчурный капиталист - это инвестор, который поддерживает молодую компанию в процессе расширения или обеспечивает капитал, необходимый для начинающего предприятия. Венчурный капиталист готов инвестировать в такие компании, потому что потенциальный возврат инвестиций (ROI) может быть значительным, если компания успешна.
Откуда берутся венчурные капиталисты
Многие пути ведут к венчурному капитализму, ни один из которых не является установленным или абсолютным. Есть две основные категории начинающих: настоящие предприниматели и высококвалифицированные инвестиционные банкиры. Однако это не единственные варианты. Некоторые венчурные капиталисты являются пожизненными финансовыми консультантами. Другие могут быть учеными или техническими экспертами по бизнес-процессам. Значительная часть из них имеет опыт работы в финансовой сфере, как правило, в качестве аналитиков по исследованию акций.
Вопреки распространенному мнению, венчурный капитализм не требует огромного банковского счета. В конце концов, венчурные капиталисты не обязательно вкладывают свои собственные активы. Тем не менее, наличие большого количества личного богатства облегчает проникновение на любую инвестиционную сцену.
Что отличает венчурных капиталистов от других инвесторов, так это то, что венчурные капиталисты часто используют сторонние активы для повышения эффективности молодой компании с высоким потенциалом роста. Частные акционерные компании заинтересованы в том, чтобы кто-то мог улучшить такие аспекты прибыли, как денежные потоки и прибыль, используя такие инструменты, как экономия на масштабе и маркетинг.
Венчурный капитализм привлекает огромное количество начинающих инвесторов или разработчиков бизнес-процессов. Конкуренция жесткая для доступа к миру стороннего финансирования акций. Даже при наличии необходимых навыков нет гарантии прорыва в отрасль. Как гласит старое выражение, часто это не то, что вы знаете, а то, кого вы знаете.
Человек, работающий венчурным капиталистом, может быть нанят более крупной фирмой или более мелкой, более независимой венчурной фирмой. Те, кто индивидуально богат, могут начать свои собственные средства. Молодые венчурные фирмы обычно должны проявить себя, прежде чем сторонние фонды начнут составлять значительный процент от общего инвестированного капитала. Для молодой фирмы также может быть трудно приобрести достаточный опыт в области инфраструктуры, планирования людских ресурсов, безопасности, интенсивно ориентированных на технологии операций и обмена информацией, а также оценки эффективности.
Что тебе нужно знать
Первое, что вам нужно знать, это то, что большинство венчурных компаний терпят неудачу. На самом деле, согласно Harvard Business Review , большинство венчурных компаний едва ли обанкротились даже с 1999 года. Кроме того, венчурные фирмы теряют свою долю на рынке для ангельских инвесторов и краудфандинга, что означает, что вы будете бороться с сильными тенденциями. Например, сегодня менее 1% американских компаний привлекли капитал от венчурных фирм.
Еще один потенциальный минус, который зависит от вашей личности, заключается в том, что вам придется говорить «нет» более 99% времени. Вы в порядке с разрушением мечты и чаяния людей? Если так, то, возможно, у вас есть шанс. Но вам также больше нравятся встречи, потому что подавляющее большинство вашего времени будет проводиться на них, за которыми следует общение на конференциях и мероприятиях и, в меньшей степени, исследования. Шестьдесят часов рабочей недели являются нормой.
Что вам нужно
Если вы все еще заинтересованы стать венчурным капиталистом, вы одна смелая душа. Но список того, что вам нужно знать, на этом не заканчивается. Вы также должны знать, что опыт является обязательным условием. Без опыта и сильной репутации вы не сможете конкурировать с другими фирмами.
Можете ли вы ответить да на эти вопросы?
- У вас есть степень MBA? Пятьдесят процентов VC делают. Если да, это из Гарвардского университета или Стэнфордского университета? Шестьдесят процентов венчурных капиталистов с MBA окончили одну из этих школ. У вас есть опыт работы в известной фирме в области технологий, консалтинга, инвестиционного банкинга, СМИ или стартапа? У вас есть сильное присутствие в социальных сетях? Это особенно важно с LinkedIn, где присутствует 85% венчурных капиталистов. У вас есть опыт в определенной технологии? Ты понимаешь эту технологию лучше всех? Будут ли люди обращаться к вам за ответами, когда у них возникнут вопросы об этой технологии? Поддерживаете ли вы информацию о ведущих блогах ВК и технологических новостных сайтах? У вас есть успешная история инвестиций? Планируете ли вы работать с партнером? Если это так, вам больше нравится этот партнер, потому что вы будете проводить с ним больше времени, чем со значительным другим. Сможете ли вы договориться о финансовых решениях с этим партнером?
Знаете ли вы, что фирмы венчурного капитала более десяти лет хуже рынка акций, что высокая доходность редка, а инвестиции неликвидны? Если вы все еще заинтересованы стать венчурным капиталистом, продолжайте читать.
Хорошие новости
Большинство фирм венчурного капитала взимают ежегодную комиссию за управление капиталом в размере 2% в течение всего срока действия фирмы, который обычно составляет около десяти лет. Это в дополнение к любой прибыли, получаемой при выходе (то есть, IPO или приобретение финансируемого вами предприятия). Доходы могут быть довольно высокими, но для того, чтобы добраться до этой точки, у вас должен быть план игры. Для большинства людей этот игровой план начинается с того, чтобы быть инвестором-ангелом - хорошим.
Венчурный капиталист будет искать несколько вещей, прежде чем инвестировать в предприятие. Одним из основных факторов является уникальность продукта или услуги, которую предлагает компания. Венчурный капиталист также должен убедиться, что потенциальный рынок для продукта или услуги является значительным. Многие венчурные капиталисты будут придерживаться инвестиций в компании, которые работают в отраслях, с которыми они знакомы. Их решения будут основаны на глубоких исследованиях.
Чтобы активировать этот процесс и действительно оказать влияние, вам потребуется от 1 до 5 миллионов долларов. Это позволит вам диверсифицировать свои инвестиции в надежде, что прибыль от победителей будет намного превышать все неудачи. Если вы найдете один потенциальный красный флаг, переходите к следующей потенциальной возможности.
Если вы успешны, вы будете строить репутацию. Это, в свою очередь, приведет к улучшению и более громких сделок. Оттуда вы можете получить работу в фирме венчурного капитала, где вы можете получать зарплату в 1 миллион долларов в год. Это поможет компенсировать любые убытки как инвестору ангела. Посмотрев, как работает операция изнутри, вы можете применить всю эту информацию и стратегию к своей собственной фирме венчурного капитала. Если вы на безжалостной стороне, вы также можете взять с собой одни из лучших талантов.
День из жизни венчурного капиталиста
Начиная день
Большинство профессионалов в финансовой отрасли начинают свой день с чтения уважаемых ежедневных публикаций / веб-сайтов. Венчурные капиталисты сосредотачиваются на публикациях, которые предлагают информацию о потенциальных лидерах для инвестиций, о новых компаниях и о тенденциях в товарных товарах и услугах. Для венчурного капиталиста, который специализируется на одной отрасли, подписка на торговые журналы и сайты, специфичные для данной отрасли, являются ключевыми. Хотя материал, переваренный одним конкретным утром, не обязательно используется на следующий день, он неизбежно будет полезен в будущем.
Остальное утро венчурного капиталиста обычно заполнено встречами и телефонными звонками. В общем, венчурный капиталист встречается с другими членами и партнерами фирмы, чтобы обсудить фокус дня, компании, которые требуют дальнейших исследований и других потенциальных портфельных инвестиций. Во многих случаях контакты, работающие в тех же областях, что и потенциальные инвестиционные возможности, присутствуют на таких встречах и способствуют обсуждению. Это позволяет венчурным капиталистам получить больше понимания и решить, следует ли продолжать инвестиции или отпустить их. Члены фирмы венчурного капитала, команды, назначенные для проведения комплексной проверки, обычно также представляют свои данные.
После полудня
Венчурный капиталист остается на связи с текущими портфельными компаниями на регулярной основе. Это важно для определения того, насколько успешно работает компания и насколько разумно и максимально эффективно используются инвестиции венчурного капиталиста. Иногда венчурный капиталист может пригласить членов компании на обед и провести эту встречу за обедом.
Независимо от того, как или где встреча состоится, венчурный капиталист должен оценить компанию и потенциальное использование инвестиционных денег фирмы и сделать полные записи во время и после встречи. Венчурный капиталист должен отметить свое личное и профессиональное мнение о прогрессе компании, о том, как используется капитал, и свое мнение о том, следует ли продолжать оказывать поддержку компании или стоит ли ее отключать. Эти заметки и выводы должны быть затем распространены среди остальных партнеров в фирме. Этот процесс может занять большую часть часов после обеда венчурного капиталиста.
Вечер
Венчурный капиталист не обязательно имеет традиционный восьмичасовой рабочий день. После завершения дневных отчетов и, возможно, нескольких небольших встреч для партнеров по венчурному капиталу, венчурный капиталист может провести раннюю обеденную встречу с обнадеживающими предпринимателями, обращающимися в фирму за финансированием для поддержки своих предприятий. Во время этой встречи венчурный капиталист может получить представление о потенциале успеха компании, о том, насколько целеустремленными и ориентированными на предпринимателей являются предприниматели, и оправданы ли будущие встречи с этой компанией. Венчурный капиталист также делает записи во время этой встречи и часто забирает их домой вместе с отчетами о должной осмотрительности, чтобы еще раз проверить компанию, прежде чем представлять эти записи фирме во время утренней встречи на следующий день.
Вывод
Стать венчурным капиталистом не так просто, как думает большинство людей. Чтобы добиться успеха, вам необходимо реализовать долгосрочную стратегию, которая потребует много времени, сетей и капитала. Венчурный капитализм не для всех: вы всегда должны быть в опасности и уметь находить новые возможности получения прибыли. Если вы один из немногих, кто добьется успеха, награда будет существенной.
