Что такое комитет по управлению активами?
Комитет по управлению активами и пассивами (ALCO), также известный как управление прибавочной стоимостью, является надзорной группой, в которой компания координирует управление активами и пассивами с целью получения адекватной прибыли. Управляя активами и пассивами компании, руководители могут влиять на чистую прибыль, что может привести к повышению цен на акции.
Понимание комитетов по управлению активами (ALCO)
ALCO на уровне совета директоров или руководства обеспечивает важные информационные системы управления (MIS) и надзор для эффективной оценки внутрибалансового и внебалансового риска для учреждения. Участники включают процентный риск и учет ликвидности в операционную модель банка. Одной из целей ALCO является обеспечение адекватной ликвидности при управлении распределением банка между процентным доходом и процентными расходами. Участники также учитывают инвестиции и операционный риск.
Заседания КУАП должны проводиться как минимум раз в квартал. Обязанности членов обычно включают управление допустимыми рыночными рисками, установление соответствующих MIS, а также пересмотр и утверждение политики ликвидности и управления средствами банка как минимум раз в год. Участники также разрабатывают и поддерживают план финансирования на случай непредвиденных обстоятельств, анализируют непосредственные потребности и источники финансирования и определяют подверженность риску ликвидности неблагоприятных сценариев с различной вероятностью и серьезностью.
Принципы политики ликвидности
Стратегии, политики и процедуры должны соотноситься с целями, задачами и допусками совета директоров по действующим стандартам. Стратегии должны формулировать допуски риска ликвидности и учитывать степень, в которой центральные элементы управления фондами централизованы или делегированы в учреждении. Стратегии также должны сообщать о том, как много внимания уделяется использованию ликвидности активов, обязательств и операционных денежных потоков для удовлетворения ежедневных и непредвиденных потребностей в финансировании.
Пример комитета по управлению активами
ALCO Альфа-Банка назначается решением правления банка и включает семь или более членов с правом голоса в течение одного года. ALCO возглавляет председатель ALCO, назначаемый исполнительным советом банка. Члены КУАП без права голоса назначаются по представлению председателю КУАП по распоряжению исполнительного совета банка из числа специалистов и управляющих банка сроком на один год.
Заседания ALCO банка обычно проводятся каждые две недели. Дополнительные встречи могут быть запланированы по мере необходимости. КУАП уполномочен решать вопросы, представленные на рассмотрение, если на заседании комитета присутствует более половины членов, имеющих право голоса. Решение принимается, когда более половины членов, имеющих право голоса, присутствуют и голосуют за решение. Решения ALCO обязательны для всех сотрудников банка.
