Что такое 52-недельный диапазон?
52-недельный интервал - это точка данных, традиционно сообщаемая печатными финансовыми новостями, но более современно включенная в потоки данных из источников финансовой информации в Интернете. Точка данных включает самую низкую и самую высокую цену, по которой акции торгуются в течение предыдущих 52 недель.
Инвесторы используют эту информацию в качестве прокси для определения того, сколько колебаний и рисков им придется выдержать в течение года, если они решат инвестировать в данную акцию. Инвесторы могут найти 52-недельный диапазон акций в сводке котировок акций, предоставленной брокером или на веб-сайте финансовой информации. Визуальное представление этих данных можно наблюдать на ценовом графике, который отображает данные о ценах за год.
Ключевые вынос
- 52-недельный диапазон определяется самой высокой и самой низкой опубликованной ценой ценной бумаги за предыдущий год. Аналитики используют этот диапазон для понимания волатильности. Технические аналитики используют эти данные диапазона в сочетании с наблюдениями за трендом, чтобы получить представление о торговых возможностях.
Понимание 52-недельного диапазона
52-недельный диапазон может быть одной точкой данных из двух чисел: самая высокая и самая низкая цена за предыдущий год. Но в истории есть гораздо больше, чем только эти два числа. Визуализация данных на графике, показывающая изменение цены за весь год, может обеспечить гораздо лучший контекст для генерирования этих чисел. Поскольку движение цены не всегда сбалансировано и редко симметрично, инвестору важно знать, какое число было более недавним, максимальным или минимальным. Обычно инвестор предполагает, что число, наиболее близкое к текущей цене, является самым последним, но это не всегда так, и незнание правильной информации может привести к принятию дорогостоящих инвестиционных решений.
Два примера 52-недельного диапазона на следующем графике показывают, насколько полезным может быть сравнение высоких и низких цен с более широкой картиной ценовых данных за прошедший год.
52-недельный диапазон (комплект 1).
Эти примеры показывают практически одинаковые максимальные и минимальные точки данных для 52-недельного диапазона (набор 1 отмечен синими линиями) и тенденцию, которая указывает на краткосрочное движение вниз.
52-недельный диапазон (комплект 2).
Перекрывающийся диапазон на той же акции (набор 2, отмеченный красными линиями) теперь, по-видимому, подразумевает, что восходящее движение может следовать, по крайней мере, в краткосрочной перспективе. Обе эти тенденции можно увидеть, как и ожидалось (хотя такие результаты никогда не являются определенными). Технические аналитики сравнивают текущую торговую цену акции и ее недавнюю тенденцию с ее 52-недельным диапазоном, чтобы получить общее представление о том, как акция работает относительно последних 12 месяцев. Они также смотрят, чтобы увидеть, насколько сильно изменилась цена акции, и может ли такое колебание продолжаться или даже увеличиваться.
Информация из верхних и нижних точек данных может указывать на потенциальный будущий диапазон акций и насколько изменчива их цена, но только исследования тренда и относительной силы могут помочь трейдеру или аналитику понять контекст этих двух точек данных. Большинство финансовых веб-сайтов, которые указывают цену акций, также указывают 52-недельный диапазон. Такие сайты, как Yahoo Finance, Finviz.com и StockCharts.com, позволяют инвесторам сканировать акции, торгующиеся по максимуму или минимуму за 12 месяцев. (Чтобы узнать больше, см.: Начало работы со скринингом.)
Текущая цена относительно 52-недельного диапазона
Чтобы рассчитать, где в данный момент торгуется акция по отношению к ее 52-недельному максимуму и минимуму, рассмотрим следующий пример:
Предположим, что за последний год акции торгуются до 100 долларов, до 50 долларов и в настоящее время торгуются по 70 долларов. Это означает, что акции торгуются на 30% ниже своего 52-недельного максимума (1- (70/100) = 0, 30 или 30%) и на 40% выше своего 52-недельного минимума ((70/50) - 1 = 0, 40 или 40%). Эти расчеты принимают разницу между текущей ценой и максимальной или низкой ценой за последние 12 месяцев, а затем преобразуют их в проценты.
52-недельный диапазон торговых стратегий
Инвесторы могут купить акцию, когда она торгуется выше 52-недельного диапазона, или открыть короткую позицию, когда она торгуется ниже нее. Агрессивные трейдеры могут разместить стоп-лимит чуть выше или ниже 52-недельной сделки, чтобы поймать первоначальный прорыв. Цена часто возвращается к уровню прорыва, прежде чем возобновить свой тренд; поэтому трейдеры, которые хотят придерживаться более консервативного подхода, могут подождать восстановления, прежде чем войти в рынок, чтобы избежать погони за прорывом.
Объем должен неуклонно расти, когда цена акции приближается к максимуму или минимуму своего 12-месячного диапазона, чтобы показать, что выпуск имеет достаточное участие, чтобы выйти на новый уровень. В сделках могут использоваться такие индикаторы, как объем баланса (OBV), для отслеживания растущего объема. Прорыв в идеале должен торговаться выше или ниже психологического числа, такого как 50 или 100 долларов, чтобы привлечь внимание институциональных инвесторов. (Для дальнейшего чтения см.: Как использовать объем для улучшения вашей торговли.)
