Некоторые валютные трейдеры считают расхождения осцилляторов священным Граалем технического анализа. Другие считают эти неуловимые графические паттерны практически бесполезными. Истина, вероятно, лежит где-то посередине.
Целью классической дивергенции является распознавание технического дисбаланса между ценой и осциллятором, при условии, что этот дисбаланс будет сигнализировать о надвигающемся направленном изменении цены.
В параграфах ниже мы объясним две сделки, которые были совершены из-за нескольких расхождений гистограммы MACD, которые появились на дневных графиках USD / JPY. Первая сделка оказалась мечтой. Второе оставляло желать лучшего.
Дивергенция сделок
Как вы можете видеть на дневном графике доллар / йена на рисунке 1, эти два сигнала расхождения произошли относительно близко друг к другу, между последними месяцами 2006 года и началом 2007 года.
фигура 1
Настройка
Для первого сигнала (темно-красного цвета), который произошел между ноябрем и декабрем 2006 года, мы имеем почти случай из классической бычьей дивергенции. Цена резко достигла нижнего минимума, в то время как гистограмма MACD напечатала очень очевидный более высокий минимум. По словам сторонников дивергентной торговли, этот тип дисбаланса ценового осциллятора предвещает коррекцию дисбаланса цен. В этом случае коррекция цены должна была быть направленным изменением в сторону повышения.
Именно так и произошло. Как и часы, о чем свидетельствует график выше, цена выросла в начале декабря и не оглядывалась назад, пока не закончилась вторая дивергенция.
Этот первый сигнал дивергенции был настолько сильным, что в пределах большей дивергенции даже была мини-дивергенция (показанная на рисунке 1 с темно-красными пунктирными линиями), которая помогла подтвердить, что сигнал будет длинным. К счастью, некоторые из последующих последовательностей были пойманы в результате обнаружения этого очень четкого сигнала дивергенции на ранней стадии. Любой, кто поймал эту специфическую игру дивергенции, был щедро вознагражден почти мгновенным вознаграждением. Ниже мы объясним метод, которым я пользовался, чтобы торговать им.
Обмен
Второй сигнал дивергенции (видимый темно-синим цветом), имевший место в период с середины декабря 2006 года до середины января 2007 года, был не совсем сигналом учебника. Хотя верно, что контраст между двумя пиками на нижнем максимуме гистограммы MACD был чрезвычайно заметным, влияние на цену было не столько прямым, но и высоким максимумом, а всего лишь одним непрерывным восходящим трендом. Другими словами, ценовая часть этой второй дивергенции не имела разграничения, которое было почти таким же хорошим в своих пиках, как и первая дивергенция в ее четких впадинах.
Трудно сказать, было ли это несовершенство в сигнале причиной менее звездных результатов, которые последовали немедленно. Любой валютный трейдер, который пытался разыграть этот второй сигнал дивергенции с последующим коротким коротким курсом, получал довольно жесткие сигналы в следующие дни и недели.
Тем не менее, исключительно терпеливые трейдеры, чьи последние стоп-лосс не были поражены, были вознаграждены возможностью короткого закрытия, которая оказалась почти столь же впечатляюще прибыльной, как и первая дивергентная сделка. Вторая дивергентная сделка не принесла многого с точки зрения пункта. Тем не менее, эта вторая дивергенция, несомненно, сигнализировала об очень существенной вершине, так же, как при первой торговле дивергенции сигнализировала о низе.
Создание выигрышной сделки по дивергенции
Итак, как мы можем наилучшим образом максимизировать потенциальный доход от дивергентной торговли, одновременно минимизируя ее риски? Прежде всего, хотя сигналы дивергенции могут работать на всех таймфреймах, более долгосрочные графики (дневные и более высокие) обычно обеспечивают лучшие сигналы.
Что касается записей, как только вы обнаружите возможность торговли с высокой вероятностью на дивергенции осциллятора, вы можете масштабировать позицию, используя сделки с дробным размером. Это позволяет избежать чрезмерно большого обязательства, если сигнал расхождения сразу оказывается ложным. Если ложный сигнал действительно имеет место, стоп-лосс всегда твердо на месте - не настолько плотный, чтобы вас ударили незначительные развороты, но также и не такой слабый, чтобы соотношение выгод / риск было искажено.
Если сделка станет благоприятной, с другой стороны, вы можете продолжать увеличиваться, пока не достигнете желаемого размера сделки. Если импульс продолжается после этого, вы должны удерживать позицию до тех пор, пока импульс не замедлится или не произойдет что-то большее, чем нормальный откат. В тот момент, когда импульс уменьшается, вы затем масштабируете позицию, беря прогрессивную прибыль по своим дробным сделкам.
Если неустойчивый, ненаправленный рынок продлен, как в случае второго сигнала дивергенции, который был описан выше для USD / JPY, это должно побудить вас снизить риск и пойти на поиски лучшей дивергентной сделки.
Суть
Можно с уверенностью сказать, что есть хотя бы некоторая обоснованность сигналов дивергенции осциллятора, по крайней мере, на валютном рынке. Если вы посмотрите на недавнюю историю основных валютных пар, вы увидите многочисленные похожие сигналы на долгосрочных графиках (например, дневных), которые могут предоставить конкретные доказательства того, что сигналы дивергенции часто исключительно полезны.
