Золото остается одним из фаворитов инвесторов благодаря нескольким его достоинствам - оно обеспечивает защиту от инфляции, мало коррелирует с фондовым рынком и предлагает потенциал роста даже в условиях неопределенной экономической ситуации. Помимо акций, облигаций, недвижимости и валюты, связанные с золотом инвестиции выступают в качестве альтернативного актива для диверсификации инвестиционного портфеля. (См. Также топ-5 золотых ETF на 2018 г. )
Биржевые фонды, основанные на золоте (ETF), биржевые облигации (ETN) и акции трастовых фондов предлагают удобную среду для открытия краткосрочных торговых позиций или для долгосрочных инвестиций в товар из драгоценных металлов. Все они работают по схожему принципу - держат физическое золото или связанные с золотом финансовые инструменты и выпускают акции для обычных инвесторов, стоимость которых меняется в зависимости от оценки активов. Вследствие высокой ликвидности, низких затрат и простоты торговли такие продукты на основе золота завоевали популярность у многих ведущих фондовых компаний и компаний по управлению активами (AMC), выпускающих различные версии продуктов.
Однако каждый отдельный продукт золота имеет свою стоимость, которая варьируется от 0, 18% до 1, 35%. Тщательное рассмотрение должно быть уделено соотношению расходов, поскольку оно влияет на чистый доход, который может реализовать инвестор Коэффициент расходов - это ежегодная плата, которую все фонды или ETF взимают со своих акционеров, и включает в себя комиссию за управление, административные сборы, эксплуатационные расходы и все другие расходы, связанные с активами, которые несет фонд. (См. Также, Война сборов прокладывает свой путь к золотым ETFs .)
Ниже приведен список ETF на основе золота, которые являются одними из самых низких с точки зрения соотношения расходов, взимаемых с инвесторов.
SPDR Gold MiniShares Trust (GLDM)
Выданный State Street SPDR, золотой ETF GLDM предлагает инвесторам один из самых низких доступных коэффициентов расходов для ETF с физическим золотым покрытием, котирующихся в США. Он классифицируется как Лонг-шорт ETF, что означает, что фонд иногда может занимать как длинные, так и короткие позиции в базовом активе (золото). ETF, начатый недавно в июне 2018 года, имеет низкий коэффициент расходов 0, 18%. На момент написания статьи он управлял активами (AUM) в размере около 135 миллионов долларов и держал около 3, 5 тонн золота в доверительном управлении.
GraniteShares Gold Trust (БАР)
BAR, запущенная в Нью-Йорке компанией GraniteShares ETF, была запущена в августе 2017 года и имеет коэффициент расходов 0, 20%. ETF обеспечен физическим золотом, которое надежно хранится в хранилище на базе Лондона, которым управляет хранитель ICBC Standard Bank PLC. BAR представляет дробный интерес к физическим золотым слиткам, которые хранятся в хранилищах. Он имеет около 283 миллионов долларов США и содержит около 7, 36 тонн физического золота.
iShares Gold Trust (IAU)
Акции одного из старейших золотых фондов, основанные в 2005 году, составляют долю (1/100 тыс.) Унции золота. С соотношением расходов 0, 25% IAU Gold Trust занимает значительную долю рынка среди фондов с золотым покрытием и ETF. По состоянию на сентябрь 2018 года он имеет чистые активы, превышающие 10, 25 млрд долларов, и в его доверительном управлении находится более 266 тонн физического золота.
iShares Gold Strategy ETF (IAUF)
Еще одно предложение от iShares, относительно новый ETF, запущенный в июне 2018 года, имеет коэффициент чистых расходов 0, 25%. Его AUM составляет немногим более 4, 6 млн. Долл. США, и он стремится обеспечить на основе общей доходности динамику цен на золото. Он пытается сделать это путем инвестирования в (i) биржевые фьючерсные контракты на золото и другие биржевые или внебиржевые производные инструменты, такие как форвардные контракты, фьючерсы, опционы и свопы, которые соответствуют инвестиционным доходам. физического золота и (ii) биржевых продуктов (ETP), обеспеченных физическим золотом или связанных с ним, которые могут включать iShares Gold Trust (IAU)
E-TRACS UBS Bloomberg CMCI Gold ETN (UBG)
Выпущенный UBS, UBG ETN был запущен в апреле 2008 года и имеет коэффициент расходов 0, 30%. Он предназначен для отслеживания показателей индекса общей доходности UBS Bloomberg CMCI Gold, который измеряет обеспеченные доходы от корзины фьючерсных контрактов на золото до пяти постоянных сроков погашения, которые варьируются от трех месяцев до трех лет. Он имеет около 3, 3 млн. Долларов США.
ETFS Физические Швейцарские Золотые Акции (SGOL)
SGOL, запущенный Aberdeen Standard Investments в сентябре 2009 года, пытается отразить динамику цены на золото в слитках. С AUM более 781 млн. Долл. США, его акции физически обеспечены выделенным металлом в хранилище в Цюрихе, Швейцария. Акции продукта оценены в соответствии со спецификациями Good Delivery, принятыми Лондонской ассоциацией рынка слитков, которые являются международно признанным и прозрачным эталоном для определения цены физического золота. Коэффициент чистых расходов составляет 0, 39%.
Прошлые 12-месячные показатели недорогого золотого ETF
