Частота, с которой взаимные фонды платят прирост капитала, варьируется. Однако фонды, которые приносят прибыль в течение определенного года, обязаны распределять прибыль среди акционеров по крайней мере один раз в год.
Паевые инвестиционные фонды
Паевые инвестиционные фонды - это инвестиционные фирмы, которые объединяют коллективные инвестиции тысяч акционеров и вкладывают эти деньги в различные акции, облигации и другие финансовые ценные бумаги. Каждый акционер имеет право на часть прибыли фонда и может получать прирост капитала и распределение дивидендов в разное время в течение года. Паевые инвестиционные фонды являются высоколиквидными и легко настраиваемыми, что делает их популярным инвестиционным выбором для многих людей.
Прирост капитала
Прирост капитала генерируется, когда менеджер взаимного фонда продает актив в портфеле фонда более чем за его стоимость. Так же, как покупка акций при низких ценах, а затем продажи на подъеме, управляющие фондами стремятся ликвидировать холдинги, когда им выгодно, а затем распределить прибыль среди акционеров. Паевые инвестиционные фонды необходимы для распределения почти всей прибыли между акционерами, чтобы избежать уплаты налогов на доходы.
Хотя прирост капитала и дивиденды являются источником инвестиционного дохода для акционеров фонда, прирост капитала не следует путать с дивидендами взаимного фонда. Хотя продажа активов фонда приносит прирост капитала, дивиденды выплачиваются только тогда, когда портфельный актив выплачивает дивиденды или проценты. Наиболее распространенными источниками дивидендного дохода взаимных фондов являются акции, выплачивающие дивиденды, и купонные облигации.
Налоговые последствия
Частота распределения прироста капитала и распределения дивидендов важна для инвесторов. Хотя непредвиденная прибыль от любых инвестиций, несомненно, хорошая вещь, она несет с собой существенное налоговое бремя. Все доходы, полученные от взаимных фондов, должны быть включены в налогооблагаемый доход акционеров. Однако доходы от инвестиций, которые фонд хранит в течение года или более, облагаются налогом по более низкой ставке прироста капитала, а не как обычный доход. Таким образом, фонд, который быстро покупает и продает активы, может генерировать прибыль, облагаемую налогом по более высокой ставке. Если ваш фонд часто распределяет прирост капитала, ваш налоговый счет может пострадать.
