Содержание
- Когда заем 401 (k) имеет смысл
- 401 (к) Основы займа
- Лучшие 4 причины для заимствования
- Мифы фондового рынка
- Разоблачение мифов с фактами
- 401 (к) Кредиты на покупку дома
- Суть
Финансовые СМИ придумали несколько уничижительных фраз для описания ловушек заимствования денег из плана 401 (k). Некоторые, в том числе специалисты по финансовому планированию, даже считают, что получение кредита от плана 401 (k) - это грабеж, совершенный против вашей отставки.
Но кредит 401 (k) может быть уместным в некоторых ситуациях. Давайте посмотрим, как разумно использовать такой кредит и почему он не должен создавать проблемы для ваших пенсионных сбережений.
Когда заем 401 (k) имеет смысл
Когда ты должен найдите деньги для серьезной краткосрочной потребности в ликвидности, займ от вашего плана 401 (k), вероятно, является одним из первых мест, которые вы должны искать. Давайте определим «краткосрочный» как примерно год или меньше. Давайте определим «серьезную потребность в ликвидности» как нечто большее, чем внезапное стремление к 42-дюймовому телевизору с плоским экраном - например, единовременный спрос на средства или единовременный платеж наличными.
Ключевые вынос
- Если сделать это по правильным причинам, взять краткосрочный заем 401 (k) и вернуть его в срок - не обязательно плохая идея. Причины заимствования у вашего 401 (k) включают скорость и удобство, гибкость погашения, экономическое преимущество и потенциальные выгоды для ваших пенсионных сбережений на падающем рынке. Распространенные аргументы против получения кредита включают негативное влияние на эффективность инвестиций, неэффективность налогообложения и то, что уход с работы с неоплаченным кредитом будет иметь нежелательные последствия. Однако эти аргументы не обязательно отражают реальность.
Кэтрин Б. Хауэр (Kathryn B. Hauer), MBA, CFP®, специалист по финансовому планированию с Wilson David Investment Advisors в Айкене, Южная Каролина, и автор Финансового совета для Blue Collar America , говорит об этом так: «Давайте смотреть правде в глаза, иногда в реальном мире люди нуждаются в деньгах. Заимствование у вашего 401 (k) может быть финансово разумнее, чем брать ссуду под залог с высоким процентом, залоговую ссуду или ссуду до зарплаты - или даже более разумный личный заем. В долгосрочной перспективе это будет стоить вам дешевле."
Почему ваш 401 (K) является привлекательным источником для краткосрочных кредитов? Потому что это может быть самый быстрый, простой и недорогой способ получить необходимые деньги. Получение кредита не облагается налогом, если не нарушены лимиты кредита и правила погашения, и это не влияет на ваш кредитный рейтинг.
Предполагая, что вы выплачиваете краткосрочный кредит по графику, это, как правило, мало повлияет на ваши пенсионные сбережения. На самом деле, в некоторых случаях это может даже оказать положительное влияние. Давайте копать немного глубже, чтобы объяснить, почему.
401 (к) Основы займа
Технически, 401 (k) займы не являются настоящими займами, потому что они не связаны с кредитором или оценкой вашей кредитной истории. Более точно они описываются как возможность получить доступ к части денег вашего собственного пенсионного плана (обычно до 50 000 долларов или 50% активов, в зависимости от того, что меньше) на безналоговой основе. Затем вы должны вернуть деньги, к которым вы получили доступ в соответствии с правилами, разработанными для восстановления вашего плана 401 (k) примерно до его первоначального состояния, как если бы транзакция не произошла.
Еще одним запутанным понятием в этих сделках является термин «проценты». Любые проценты, начисленные на остаток непогашенного займа, возвращаются участником на собственный счет участника 401 (k), поэтому технически это также перевод из одного из ваших карманов в другой, а не стоимость заимствования или убыток. Таким образом, стоимость ссуды 401 (k) на ваши пенсионные сбережения может быть минимальной, нейтральной или даже положительной. Но в большинстве случаев это будет меньше, чем стоимость выплаты «реального процента» по банковскому или потребительскому кредиту.
Как стать миллионером 401 (к)
Лучшие 4 причины, чтобы занять от вашего 401 (к)
Основные четыре причины, по которым ваш 401 (k) требует серьезных краткосрочных денежных потребностей:
1. Скорость и удобство
В большинстве планов 401 (k) запрос на получение кредита является быстрым и простым, не требующим длительных заявлений или проверок кредитоспособности. Как правило, он не генерирует запрос по вашему кредиту и не влияет на ваш кредитный рейтинг.
Хотя нормативные акты позволяют спонсорам плана предлагать 401 (k) займов, они не обязаны и могут ограничивать суммы займов и условия погашения по своему усмотрению.
Многие 401 (k) позволяют делать запросы на кредит с помощью нескольких кликов на веб-сайте, и вы можете получить чек в течение нескольких дней с полной конфиденциальностью. Одним из нововведений, внедряемых в настоящее время некоторыми планами, является дебетовая карта, с помощью которой можно мгновенно выдавать несколько займов в небольших суммах.
2. Гибкость погашения
Несмотря на то, что в нормативных актах указан пятилетний амортизационный график погашения, для большинства 401 (k) кредитов вы можете погасить плановый кредит быстрее без штрафа за досрочное погашение. Большинство планов позволяют удобно производить погашение кредита за счет вычетов из заработной платы (однако, используя доллары после уплаты налогов, но не те, которые финансируют ваш план до вычета налогов). В выписках по вашему плану отображаются кредиты на ваш ссудный счет и остаток основного долга, как в обычной выписке по банковскому кредиту.
3. Стоимость Преимущество
Там нет никаких затрат (кроме, возможно, скромного предоставления займа или административного сбора), чтобы использовать ваши собственные 401 (K) деньги для краткосрочных потребностей в ликвидности. Вот как это обычно работает:
Вы указываете инвестиционный счет (а), с которого хотите занимать деньги, и эти инвестиции ликвидируются в течение срока кредита. Таким образом, вы теряете любые положительные доходы, которые были бы получены этими инвестициями за короткий период. Плюс в том, что вы также избегаете любых инвестиционных потерь на эти деньги.
Экономическое преимущество ссуды 401 (k) равноценно процентной ставке, взимаемой по сопоставимому потребительскому кредиту, за вычетом любого потерянного инвестиционного дохода по основному долгу, который вы заимствовали. Вот простая формула:
Cost Advantage = стоимость процентов по потребительским кредитам - потерянные инвестиционные доходы
Допустим, вы можете взять личный банковский кредит или получить кредит наличными с кредитной карты под 8%. Ваш портфель 401 (k) приносит 5% прибыли. Ваше преимущество в стоимости заимствования из плана 401 (k) составит 3% (8 - 5 = 3).
Всякий раз, когда вы можете оценить, что ценовое преимущество будет положительным, ссуда плана может быть привлекательной. Имейте в виду, что этот расчет не учитывает влияние налогов, которое может увеличить преимущество по ссуде по плану, поскольку проценты по потребительским кредитам погашаются в долларах после уплаты налогов.
4. Пенсионные сбережения могут принести пользу
Когда вы делаете выплаты по кредиту на свой счет 401 (k), они обычно распределяются обратно в инвестиции вашего портфеля. Вы погасите счет немного больше, чем заимствовали, и разница называется «проценты». Кредит не оказывает (то есть нейтрального) влияния на ваш выход на пенсию, если любые потерянные инвестиционные доходы соответствуют выплаченным «процентам», т. Е. Возможности заработка компенсируются в процентах от доллара к доллару. Если выплаченные проценты превышают какой-либо потерянный инвестиционный доход, взятие ссуды 401 (k) фактически может увеличить ваши пенсионные сбережения.
Мифы фондового рынка
Вышеприведенное обсуждение побуждает нас обратиться к другому (ошибочному) аргументу, касающемуся 401 (k) займов - сняв средства, вы резко помешаете работе вашего портфеля и накоплению вашего пенсионного гнезда. Это не обязательно правда. Прежде всего, как отмечалось выше, вы возвращаете средства и начинаете делать это довольно скоро. Учитывая долгосрочный горизонт, составляющий большинство 401 (k) с, это довольно небольшой (и финансово неактуальный) интервал.
19%
Процент 401 (k) участников с непогашенными кредитами по плану, согласно исследованию, проведенному Исследовательским институтом по выплатам работникам.
Другая проблема, связанная с рассуждениями о негативном влиянии на инвестиции: она имеет тенденцию принимать одинаковую норму прибыли на протяжении многих лет. И фондовый рынок так не работает. Ориентированный на рост портфель, ориентированный на акции, будет иметь взлеты и падения, особенно в краткосрочной перспективе.
Если ваш 401 (k) инвестируется в акции, реальное влияние краткосрочных займов на ваш пенсионный прогресс будет зависеть от текущей рыночной конъюнктуры. Воздействие должно быть умеренно негативным на сильных восходящих рынках, и оно может быть нейтральным или даже положительным на боковых или нисходящих рынках.
Если возможно, лучшее время для получения кредита - это когда вы чувствуете, что фондовый рынок уязвим или ослабевает, например, во время рецессии. По совпадению, многие люди находят, что им нужны средства или чтобы оставаться ликвидными в такие периоды.
Разоблачение мифов с фактами
Есть два других распространенных аргумента против ссуд 401 (k): ссуды не являются эффективными с точки зрения налогообложения, и они создают огромные головные боли, когда участники не могут их погасить до ухода с работы или выхода на пенсию. Давайте сопоставим эти мифы с фактами:
Налоговая неэффективность
Утверждение состоит в том, что 401 (k) ссуд неэффективны с точки зрения налогообложения, поскольку они должны быть погашены в долларах после уплаты налогов, что приводит к двойному налогообложению погашения ссуд. Только процентная часть погашения подлежит такому обращению. Средства массовой информации обычно не замечают, что стоимость двойного налогообложения по процентам по займам зачастую довольно мала по сравнению со стоимостью альтернативных способов использования краткосрочной ликвидности.
Вот гипотетическая ситуация, которая слишком часто бывает очень реальной: предположим, что Джейн стабильно продвигает пенсионные сбережения, откладывая 7% своей зарплаты в свои 401 (k). Тем не менее, ей скоро понадобится набрать 10000 долларов, чтобы оплатить обучение в колледже. Она ожидает, что сможет выплатить эти деньги из своей зарплаты примерно через год. Она находится в 20% объединенной федеральной и государственной налоговой шкале. Вот три способа, которыми она может получить наличные:
- Взять у нее 401 (к) по «процентной ставке» 4%. Ее стоимость двойного налогообложения процентов составляет 80 долларов США (кредит в 10 000 долларов США, 4% годовых, 20% налоговая ставка). Заимствование в банке по реальной процентной ставке 8%. Ее процентные расходы составят 800 долларов. Перестаньте делать 401 (k) плановых отсрочек на год и используйте эти деньги для оплаты ее обучения в колледже. В этом случае она потеряет реальный прогресс пенсионных накоплений, заплатит более высокий текущий подоходный налог и потенциально потеряет все соответствующие работодателю взносы. Стоимость может легко составить 1000 долларов или больше.
Двойное налогообложение в размере 401 (k) процентов по кредиту становится значимой стоимостью только тогда, когда большие суммы заимствованы, а затем погашены в течение многолетних периодов. Даже в этом случае он обычно имеет более низкую стоимость, чем альтернативные способы доступа к аналогичным суммам наличности через банковские / потребительские кредиты или перерыв в отсрочках плана.
Оставив работу с неоплаченным займом
Предположим, вы взяли кредит по плану, а затем уволили. Вам придется полностью погасить кредит; в противном случае полный остаток неоплаченного займа будет считаться налогооблагаемым распределением, и вы также можете получить штраф в размере 10% от федерального налога на невыплаченный остаток, если вы моложе 59½ лет. Хотя этот сценарий является точным описанием налогового законодательства, он не всегда отражает реальность.
При выходе на пенсию или при увольнении с работы многие люди часто выбирают часть своих 401 (k) денег в качестве облагаемого налогом распределения, особенно если у них нет денег. Наличие неоплаченного остатка по ссуде имеет схожие налоговые последствия для такого выбора.
Большинство планов не требуют распределения планов при выходе на пенсию или прекращении службы. Более того, Закон о налоговых льготах и рабочих местах от 2017 года продлил время, необходимое для погашения вашего займа, до даты уплаты налога за тот год, когда вы уходите с работы. (Раньше все, что вам обычно приходилось устраивать, - это 60- или 90-дневный льготный период после ухода с работы.)
Люди, которые хотят избежать негативных налоговых последствий, могут обратиться к другим источникам, чтобы погасить свои 401 (k) займы, прежде чем брать распределение. Если они это сделают, полный остаток по плану может претендовать на льготный перевод или пролонгацию налога. Если невыплаченный остаток по ссуде включен в налогооблагаемый доход участника, а ссуда впоследствии погашена, штраф в размере 10% не применяется.
Более серьезная проблема заключается в том, чтобы взять 401 (k) кредитов во время работы, не имея намерения или возможности погасить их в срок. В этом случае остаток невыплаченной ссуды учитывается аналогично выводу из затруднения, с отрицательными налоговыми последствиями и, возможно, также неблагоприятным воздействием на права участия в плане.
401 (к) Кредиты на покупку дома
Правила требуют, чтобы 401 (k) плановые ссуды погашались на амортизационной основе (то есть с фиксированным графиком погашения регулярными платежами) в течение не более пяти лет, если только кредит не используется для приобретения основного места жительства. Более длительные сроки окупаемости разрешены для этих конкретных кредитов. IRS не указывает, как долго, однако, это что-то, чтобы решить с вашим администратором плана.
Максимальная сумма, которую участники могут заимствовать из своего плана, составляет 50% от остатка средств на лицевом счете или 50 000 долларов США, в зависимости от того, что меньше. Если остаток средств на личном счете составляет менее 10 000 долларов США, вы все равно можете занимать до 10 000 долларов США.
Заимствование из 401 (k) для полного финансирования покупки жилья может быть не таким привлекательным, как получение ипотечного кредита. Плановые кредиты не предлагают налоговых вычетов для выплаты процентов, как и большинство видов ипотеки. И хотя снятие и погашение в течение пяти лет - это нормально для обычной схемы 401 (k) вещей, влияние на ваш прогресс выхода на пенсию по ссуде, которая должна быть возвращена в течение многих лет, может быть значительным.
Однако ссуда 401 (k) может сработать, если вам нужны немедленные средства для покрытия первоначального взноса или закрытия дома. Это также не повлияет на ваше право на получение ипотеки. Поскольку ссуда 401 (k) технически не является долгом - в конце концов, вы снимаете свои собственные деньги - он не влияет на соотношение долга к доходу или на ваш кредитный рейтинг - два важных фактора, влияющих на кредиторов.
Суть
Аргументы о том, что 401 (k) ссуды «грабить» или «рейдерские» пенсионные счета часто включают два недостатка: они предполагают постоянную высокую доходность фондового рынка в портфеле 401 (k) и не учитывают процентную стоимость заимствования аналогичных сумм через банк или другие потребительские кредиты (например, наращивание остатков по кредитным картам).
Не пугайтесь ценного варианта ликвидности, встроенного в ваш план 401 (k). Когда вы одалживаете себе подходящие суммы денег по правильным краткосрочным причинам, эти транзакции могут быть самым простым, удобным и недорогим источником наличных денег. Прежде чем брать кредит, вы всегда должны иметь четкий план погашения этих сумм по графику или раньше.
Майк Лу, представитель инвестиционного консультанта Trilogy Financial в Ирвине, штат Калифорния, объясняет это следующим образом: «Хотя обстоятельства получения 401 (k) кредита могут отличаться, способ избежать недостатков при получении одного из них является преимущественным» Если вы можете потратить время на предварительную планирование, установить для себя финансовые цели и взять на себя обязательство экономить часть ваших денег как часто, так и рано, вы можете обнаружить, что у вас есть средства, доступные вам на другом счете, кроме вашего 401 (k), тем самым предотвращая необходимость брать ссуду 401 (k) ».
