Что такое B-Share?
B-акция - это класс акций, предлагаемых в открытом взаимном фонде. Это одна из многих акций, доступных для розничных инвесторов.
B-Shares объяснил
В-акции часто сравнивают с А-акциями и С-акциями, которые также представляют собой классы акций, предлагаемые в открытых инвестиционных фондах для розничных инвесторов. Эти розничные классы акций взимают различные объемы продаж, которые структурированы компанией взаимного фонда и выплачиваются посредникам. В дополнение к продажным нагрузкам с инвесторов будут взиматься операционные расходы, которые оплачиваются косвенно из активов фонда. Каждый розничный класс акций может иметь разные соотношения расходов, однако, со всех классов розничных акций обычно взимается плата за распределение в размере 12b-1, что увеличивает их общие расходы.
Товарооборот
Акции класса B характеризуются структурой внутренней продажной нагрузки. Внутренние нагрузки могут быть статическими или условными. В случае платы за внутреннюю нагрузку инвестор взимает комиссию при выходе из фонда. Сборы взимаются в процентах от сделки и выплачиваются посреднику. Эти коммерческие нагрузки отделены от операционных расходов фонда.
Внутренние продажи обычно структурированы с наименьшими комиссионными с продаж. Статические внутренние нагрузки варьируются от 1% до 4% и взимаются независимо от периода выдержки. Условные отсроченные внутренние нагрузки - это расходы, которые со временем уменьшаются. Эти коммерческие нагрузки могут начинаться с 1% до 2%, уменьшаясь до нуля после определенного периода времени. Некоторые акции класса B с отсроченными условными отсроченными платежами могут быть реклассифицированы в акции класса A, что дает инвесторам преимущество в виде более низкого коэффициента годовых расходов. Полная информация о структуре продаж фонда будет включена в его проспект.
B-Share Расходы
В качестве класса розничных акций операционные расходы B-share облагаются пошлинами 12b-1. Плата 12b-1 компенсирует посредникам и дистрибьюторам маркетинг и продажу розничных фондов. Эти сборы часто могут быть выше для B-акций, поскольку они не требуют внешних нагрузок и могут иметь комиссионные, которые со временем уменьшаются. В результате акции B часто взимают один из самых высоких общих коэффициентов расходов.
Общие коэффициенты расходов для розничных классов акций могут составлять от 1% до 2%. В дополнение к плате 12b-1, инвесторы в классах розничных акций также несут ответственность за стандартные и другие операционные расходы. Плата за управление и другие расходы обычно одинаковы для всех классов акций.
MFS Global Equity Fund
MFS Global Equity Fund предоставляет один пример открытого взаимного фонда с несколькими классами розничных акций. Б-акции Фонда взимают 4% от фоновой нагрузки. Акции класса B имеют самые высокие общие операционные расходы на уровне 1, 97% с самой высокой комиссией 12b-1 в размере 1%. Плата за управление составляет 0, 81%, а прочие расходы - 0, 16% по всем трем классам розничных акций.
